Вид документа : Статья из журнала Шифр издания : Автор(ы) : Ерофеева, Татьяна Михайловна (аспирант) Заглавие : Прогнозирование спреда доходности на российском долговом рынке Серия: Финансовая экономика Место публикации : Вестник Московского университета. Сер. 6, Экономика. - 2021. - № 6. - С.54-76: рис., табл. (Шифр meko/2021/6) Примечания : Библиогр.: с. 75-76 УДК : 336.761 ББК : 65.264 Предметные рубрики: Экономика Рынок ценных бумаг --Россия Ключевые слова (''Своб.индексиров.''): долговые рынки--корпоративные облигации--прогнозные модели--российский долговой рынок--рублевые корпоративные облигации--спред доходности--фондовый индекс Аннотация: В статье представлены результаты эмпирического исследования факторов, оказывающих существенное влияние на спред доходности корпоративных облигаций на российском рынке. Основная цель исследования - апробация метода, позволяющего построить модель, способную прогнозировать спред доходности максимально близко к фактическому значению. Разработана регрессионная модель, применен метод кросс-валидации, представляющий собой процедуру эмпирического оценивания обобщающей способности модели. Важной предпосылкой является включение в модель ограниченного количества регрессоров, обладающих высокой объясняющей способностью, устойчивостью во времени и внятной экономической интерпретацией. Подтвердилась ключевая гипотеза о высокой степени влияния на спред доходности уровня рейтинга эмитента.