Мамонов, Михаил Евгеньевич. Сокращение капитала российских банков: изменение склонности к риску и роль процентной политики Банка России [Текст] / М. Е. Мамонов // Вопросы экономики. - 2019. - № 6. - С. 30-55. - Библиогр.: с. 53-55 (32 назв.). - Примеч.
Рубрики: Экономика Кредитно-денежная система, 2007-2017 гг. Кл.слова (ненормированные): банкротство -- дыры в капитале -- процентная политика -- российские банки -- склонность к риску Аннотация: Несмотря на успешность жесткого регулирования банковского сектора в последние годы, Центральный банк РФ (ЦБ РФ) продолжает обнаруживать "дыры" в капитале банков. В работе изучается влияние изменений склонности к риску российских банков и вариации процентной политики ЦБ РФ на формирование "дыр" в капитале кредитных организаций в 2007-2017 гг. С помощью квантильных регрессий исследуются различия в механизмах формирования обнаруженных "дыр", а селективные модели Хекмана применяются для анализа еще не выявленных (скрытых от регулятора) проблем с капиталом банков. Расчеты показали, что изменение склонности к риску имеет большое значение: оно повышает вероятность банкротства и одновременно с этим увеличивает размер "дыры" в капитале еще функционирующих банков. Кроме того, игнорирование изменений склонности к риску на модельном уровне приводит к существенному завышению оценок скрытых "дыр" в капитале еще функционирующих банков - с 3, 6 трлн до 5, 3 трлн руб., или на 2% от величины совокупных активов банковской системы. Процентная политика ЦБ РФ имеет риск-стимулирующий эффект: повышение ключевой ставки, а также увеличение ее волатильности коррелируют с более высокими значениями "дыр" в капитале банков. Выявлены негативные перекрестные эффекты взаимного усиления изменений склонности к риску банков и ужесточения процентной политики ЦБ РФ. Доп.точки доступа: Банк России; Центральный банк Российской Федерации; Российская Федерация \центральный банк\; ЦБ РФ Нет сведений об экземплярах (Источник в БД не найден) |